近年來，隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展和人民收入水平的提高，保險(xiǎn)行業(yè)逐漸成為了投資理財(cái)、風(fēng)險(xiǎn)管理等方面不可或缺的一部分。然而，在這個(gè)龐大且日益競(jìng)爭(zhēng)激烈的市場(chǎng)中，有一個(gè)問題備受社會(huì)各界關(guān)注：即保險(xiǎn)公司如何進(jìn)行盈利，并將其與客戶之間所支付費(fèi)用合理地分享。

目前在中國(guó)境內(nèi)運(yùn)營(yíng)的眾多保險(xiǎn)公司以及其他金融機(jī)構(gòu)都依賴于兩種主要形式獲取收入：首先是通過銷售各類保單向消費(fèi)者收取相應(yīng)費(fèi)用；其次是通過對(duì)被投資項(xiàng)目產(chǎn)生回報(bào)實(shí)現(xiàn)增值。盡管這些模式看似簡(jiǎn)單明了, 但其中涉及到細(xì)節(jié)卻復(fù)雜紛繁, 并容易導(dǎo)致信息不對(duì)稱和道德風(fēng)險(xiǎn)。

在傳統(tǒng)模式下，當(dāng)消費(fèi)者購(gòu)買某種類型（例如壽險(xiǎn)、車輛損失） 的保單時(shí) ，他們需要按月/季度/年交付給該家公司固定金額作為“服務(wù)” 費(fèi) 。 然而 , 消息靈通人士指出 , 這樣做可能使保險(xiǎn)公司在長(zhǎng)期的投資中獲得更高回報(bào) , 但消費(fèi)者卻無法從這些收益中分享到一部分。此外，由于市場(chǎng)信息不對(duì)稱和某些不良行為（如虛假宣傳、拖延理賠等），客戶往往也難以享受到他們應(yīng)有的權(quán)益。

與之相反 ， 盈利 分 構(gòu)模式通過將其銷售給 投 資方而非 消費(fèi)者 來產(chǎn)生 收入 。 這種方式 在 國(guó)內(nèi)金融機(jī)構(gòu) 中并 不常見, 確實(shí)存在于其他國(guó)家 的 部分 保險(xiǎn)公司或基金管理人員手上 . 當(dāng)然了, 客戶每年仍需支付固定金額作為服務(wù)費(fèi)用. 此模型下 , 公司會(huì)根據(jù)投資項(xiàng)目帶來的回報(bào)進(jìn)行收取傭金，并且可以適當(dāng)?shù)叵蚩蛻舴颠€超額收益。盡管該方法看似公平合理，但細(xì)究起來可能引發(fā)新問題：即如果投資業(yè)績(jī)表現(xiàn)欠佳，則意味著缺乏足夠好處可供分享。

針對(duì)以上問題，在我國(guó)相關(guān)監(jiān)管政策日漸完善的情況下，一種全新的“共建共享”模式正在興起。該模式強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)參與度和責(zé)任劃分的合理性，旨在實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)公司與消費(fèi)者之間更加公平、透明的利益分享。根據(jù)這種模式，客戶可以選擇參與到投資項(xiàng)目中，并獲得相應(yīng)收益；同時(shí)，在風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)和責(zé)任分?jǐn)偡矫嬉矔?huì)有所調(diào)整。

值得一提的是 ， 在 這個(gè)新 的 模型 中 , 保 險(xiǎn) 公司 不 再 將 客 戶 規(guī) 劃 成 簡(jiǎn) 單 購(gòu)買 方 式 . 相 反,他們 建議 客戶 應(yīng)該 更 加 主 動(dòng) 地 參 與 投 資決策并確立自己對(duì)于某項(xiàng)產(chǎn)品或項(xiàng)目是否愿意承受相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)以及預(yù)期回報(bào)等問題. 此外, 對(duì)于那些希望享受高額回報(bào)但不太了解市場(chǎng)細(xì)節(jié)和操作方法而言 , 提供專業(yè)咨詢服務(wù)將成為一個(gè)重要環(huán)節(jié).

盡管“共建共享”模式看似具備許多優(yōu)勢(shì)，然而其推行仍存在著諸多挑戰(zhàn)。首先是如何在信息不對(duì)稱情況下有效地引導(dǎo)客戶作出正確判斷；其次是監(jiān)管機(jī)構(gòu)需要制定完善政策來規(guī)范各類金融交易活動(dòng)，以防止道德風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生；最后是如何確保投資項(xiàng)目的安全性和回報(bào)率，以吸引更多消費(fèi)者參與。

對(duì)于這一問題 ， 學(xué)術(shù)界 和 業(yè)內(nèi)人士 提出了不同的觀點(diǎn) 。 有些專家認(rèn)為 , 應(yīng)該鼓勵(lì)并加強(qiáng)金融教育, 增 加公眾理財(cái)意識(shí); 還有人 主張 引導(dǎo)行業(yè)自律 并建立獨(dú)立 的監(jiān)管機(jī)構(gòu) 來 監(jiān)督整個(gè)過程。 因此 ， 針 對(duì) “ 共 建共享 ” 模式 及相關(guān) 政策 系統(tǒng) 設(shè)計(jì)將 是 關(guān) 鍵所在.

總之，隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)發(fā)展和社會(huì)需求日益增長(zhǎng)，保險(xiǎn)行業(yè)作為風(fēng)險(xiǎn)管理、投資等方面重要組成部分，在其盈利分享方式上仍存在許多待解決的問題。通過推動(dòng)“共建共享”模式，并借助政府及監(jiān)管機(jī)構(gòu)制定完善政策來規(guī)范市場(chǎng)秩序，我們相信能夠?qū)崿F(xiàn)保險(xiǎn)公司與客戶間更加平衡、透明且互惠雙贏的關(guān)系。