量化投資概述

量化投資的概念比較泛,一般而言,量化投資是指利用計算機技術(shù)、現(xiàn)代金融理論及有關(guān)投資哲學構(gòu)建的、以數(shù)量化方式表達的投資方法。量化投資是相對于主觀投資而存在的,主觀投資是指投資者根據(jù)自己的判斷或經(jīng)驗,通過主觀判斷來決定買賣時機與買賣數(shù)量的投資方式。量化投資則是指投資者利用計算機程序來取代投資者的主觀判斷,通過計算機模型來尋找市場的規(guī)律并預測價格的走勢,從而決定投資時機與投資數(shù)量的投資方式。因此,量化投資是一種程序化投資,是一種基于計算機程序化交易的投資方法。

常用量化投資工具

1.量化交易是趨勢,不是工具,量化投資只是交易工具的一種,量化交易工具包括:程序化交易軟件、高頻交易、量化投資。2.程序化交易,就是使用程序化交易模型,通過計算機自動交易,實現(xiàn)程序化交易的自動化交易。程序化交易軟件是量化交易工具之一,是量化交易工具的實現(xiàn)工具。高頻交易,是利用高頻算法,對交易信號進行自動處理,高頻交易軟件是量化交易工具之一,是量化交易工具的實現(xiàn)工具。

量化投資策略

量化投資在投資中應(yīng)用,目前主要有兩種形式:1. 以計算機為工具,對歷史數(shù)據(jù)(包括交易記錄、市場指數(shù)、金融數(shù)據(jù)等)進行統(tǒng)計、歸納和計算,從而預測未來價格趨勢,并據(jù)此進行投資。2. 在投資模型中融入量化策略,根據(jù)歷史數(shù)據(jù),在模型中加入?yún)?shù),從而預測未來的價格走勢。第一種形式是純粹的計算機編程,第二種形式是計算機編程結(jié)合策略模型。量化投資在投資中主要應(yīng)用在:股票、期貨、外匯等。